11月27日上海證券交易所公布了《全國中小企業(yè)股份轉讓系統掛牌公司向上海證券交易所科創(chuàng )板轉板上市辦法》試行版，該轉板上市辦法對轉板上市條件、審核機制與程序、上市銜接安排以及自律監管等事項作出了具體規定。從此新三板掛牌公司通過(guò)轉板直接上市的具體實(shí)施路徑已經(jīng)明確，標志著(zhù)轉板上市工作即將進(jìn)入實(shí)際操作階段，最快2021年7月首批轉板公司就將出現。鑒于科創(chuàng )板的上市要求更高，這里希財君具體介紹一下轉科創(chuàng )板的條件。

大致看來(lái)，新三板精選層轉轉科創(chuàng )板和轉科創(chuàng )板對公司股權結構和信息披露方面的要求基本一致，主要區別在于科創(chuàng )板對科創(chuàng )屬性、市值、收入 、盈利等方面指標的要求更高。

科創(chuàng )板上市原則

1. 必須屬于六大戰略性新興產(chǎn)業(yè)：新一代信息技術(shù)、高端裝備、新材料、新能源、節能環(huán)保以及生物醫藥；傳統行業(yè)中致力于推動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)、大數據、云計算、人工智能和制造業(yè)深度融合，引領(lǐng)中高端消費，推動(dòng)質(zhì)量變革、效率變革、動(dòng)力變革的企業(yè)也可以在科創(chuàng )板上市。

2. 必須體現出科創(chuàng )屬性，對研發(fā)投入、主營(yíng)業(yè)務(wù)收入、發(fā)明專(zhuān)利數量有定量要求，最近2年公司核心技術(shù)人員無(wú)重大變化。

科創(chuàng )板上市5套標準

1. 市值達到10億以上，且近2年利潤累計達到5000萬(wàn)或是近1年收入達到1億以上。

2. 市值達到15億以上，且近1年收入達到2億以上，最近3年研發(fā)占比不低于15%。

3. 市值達到20億以上，且近1年收入達到3億以上，最近3年經(jīng)營(yíng)現金流累計達到1億。

4. 市值達到30億以上，且近1年收入達到3億以上。

5. 市值達到40億以上的醫藥企業(yè)，進(jìn)入二期臨床試驗。

精選層公司需具備哪些條件

1. 轉板公司應在新三板精選層連續掛牌滿(mǎn)1年以上，且最近1年內未出現應當被調出精選層的情形。

2. 轉板公司或者其控股股東、實(shí)際控制人最近12個(gè)月未受到全國股轉公司公開(kāi)譴責；或不存在最近3年受到證監會(huì )行政處罰，因涉嫌違法違規被證監會(huì )立案調查，尚未有明確結論意見(jiàn)的情形。

3. 股本總額不低于人民幣3000萬(wàn)元，股東人數不低于1000人。

4. 社會(huì )公眾股東持股比例達到轉板公司股份總數的25%以上，如轉板公司股本總額超過(guò)人民幣4億元，公眾股東持股的比例應為10%以上。

5. 轉板決議通過(guò)前，連續60交易日（不含股票停牌）的股票累計成交量不低于1000萬(wàn)股。

6. 市值以及財務(wù)指標符合科創(chuàng )板上市的5套標準其中的一項即可，具有表決權差異安排的轉板公司，其表決權差異安排應當應當符合《上市規則》的規定

7. 市值以及財務(wù)指標核算，以向交易所提交轉板上市申請日前二十個(gè)、六十個(gè)和一百二十個(gè)交易日（不包括股票停牌日）收盤(pán)市值算術(shù)平均值的孰低值為準。

另外需要注意的是，精選層公司的市值、公眾持股比例、區間累計成交股數、全年業(yè)績(jì)、違法違規、股本總額等指標都是動(dòng)態(tài)變化的，需要特別留意分拆上市、全年業(yè)績(jì)和區間累計成交股數是否會(huì )影響轉板上市。